Rainer Adlhart

Rainer war u. a. bei den folgenden Transaktionen beteiligt:

Debt-Finanzierungen

• Crescent Capital – Private Debt Finanzierung von Infravadis.
• ADB Safegate/Carlyle – Refinanzierung der Fremdkapitalstruktur durch TLB Facility, RCF und einer Garantielinie.
• IFCO/Triton/Stonepeak – Refinanzierung und Repricing der Fremdkapitalstruktur durch €2,5 Mrd. TLB Facility und €450 Mio. RCF. 
• ASDA/TDR – Begebung von High-Yield- Anleihen über €700 Mio.
• IceLake Capital – Akquisitionsfinanzierung zur Übernahme von quattron und NEXTRAIL.
• SGB-SMIT/One Equity Partners – Mehrere Refinanzierungen der Fremdkapitalstruktur durch insgesamt €1,3 Mrd. TLB Facility, €275 Mio. Avalkreditlinie und €75 Mio. RCF.
• Trench/Triton – Mehrere Refinanzierungen der Fremdkapitalstruktur durch insgesamt €1,4 Mrd. TLB Facility, €130 Mio. RCF und €75 Mio. Guarantee Facility.
• Triton – Akquisitionsfinanzierung zur Übernahme von Flender durch €1,7 Mrd. TLB Facility, €370 Mio. RCF und €120 Mio. Guarantee Facility.
• Constantia Flexibles/One Rock Capital – Refinanzierung der Fremdkapitalstruktur durch €1,4 Mrd. TLB Facility, €500 Mio. High-Yield-Anleihen und €305 Mio. RCF.
• Bankenkonsortium – Refinanzierung der OCU Group durch £640 Mio. (äquivalent) TLB Facility, £75 Mio. Delayed Draw Term Loan Facility, £150 Mio. RCF und £80 Mio. Guarantee Facility.
• Morgan Stanley –  Akquisitionsfinanzierung zur Übernahme von ORCA Software durch LEA Partners.
• Golub Capital – Akquisitionsfinanzierung zur Übernahme von Treasury Intelligence Solutions durch Marlin.
• Bankenkonsortium – erstmalige Begebung von High-Yield-Anleihen über €500 Mio. durch MAHLE.
• LGT Private Debt – Akquisitionsfinanzierung zur Übernahme von TT medic durch Trill Impact.
• Spandex/Chequers Capital – Refinanzierung der Fremdkapitalstruktur.
• Bankenkonsortium – Begebungen von zahlreichen Nachhaltigkeits-PIK-High-Yield-Anleihen durch IHO Holding.
• Profine – Begebung von High-Yield-Anleihen über €380 Mio. und € 85 Mio. RCF.
• GGW Group/Hg – Investment durch Permira.
• Bankenkonsortium – Begebung von High-Yield-Anleihen über €750 Mio. durch Progroup.
• Führender Private Debt Fond – Akquisitionsfinanzierung zur Übernahme von Netrics durch Bregal.
• Seven Senders – Venture Capital Finanzierung durch einen in London ansässigen Wachstumsfinanzierer.
• Zooplus/H&F/EQT – Refinanzierung der Fremdkapitalstruktur.
• Löwen Play – Restrukturierung durch u. a. die Begebung von privatplatzierten High-Yield-Anleihen.
• Pricoa Private Capital – Begebung von Anleihen durch EMS MED TEC zur Finanzierung von ausgewählten Add-On-Akquisitionen.
• Blackstone Property Partners Europe – Erstellung eines €10 Mrd. EMTN Programms sowie zahlreichen Begebungen von Investment-Grade-Anleihen.*
• Cerdia/Blackstone – Begebung von High-Yield-Anleihen über US$600 Mio. und US$65 Mio. RCF.*
• Constellation Automotive/TDR – Begebung von High-Yield-Anleihen über £695 Mio., £785 Mio. (äquivalent) Senior Term Loan Facility, £250 Mio. RCF und £325 Mio. Second Lien Facility als Dividend Recap.*
• Bankenkonsortium – Begebung von Investment-Grade-Anleihen über €800 Mio. durch AstraZeneca zur Finanzierung der Übernahme von Alexion.*
• New Look – Restrukturierung durch u. a. die Begebung von privat-platzierten High-Yield-Anleihen über £150 Mio.*
• Intertrust/Blackstone – erstmalige Begebung von „Covenant-Lite” High-Yield-Anleihen über €500 Mio., €286 Mio. (äquivalent) Term Facilities und €150 Mio. RCF.*
• WIND Hellas – Begebung von High-Yield-Anleihen über €250 Mio.*
• Bankenkonsortium – Leveraged Buy-Out von Swissport durch zahlreiche Begebungen von High-Yield-Anleihen über €690 Mio. und CHF 714 Mio. TLB Facility.*
• Jaguar Land Rover – Begebung von „Covenant-Lite“ High-Yield-Anleihen über £400 Mio.*
• Public Power Corporation – erstmalige Begebung von High-Yield-Anleihen über €700 Mio.*
• Topaz Energy and Marine – erstmalige Begebung von High-Yield-Anleihen über US$350 Mio. und US$40 Mio. RCF.*

Equity-Finanzierungen

• True Wind Capital – deSPAC Merger von Cellebrite in Höhe von US$2,4 Mrd. und anschließendem Listing an der Nasdaq.*
• KION/KKR – Kapitalerhöhung über €813 Mio.*
• Hensoldt/KKR – IPO und Listing an der Frankfurter Wertpapierbörse mit einem Platzierungsvolumen von €460 Mio.*
• Global Blue/Silver Lake – deSPAC Merger in Höhe von US$2,6 Mrd. und anschließendem Listing an der New York Stock Exchange.*
• Calisen/KKR – IPO und Listing an der London Stock Exchange mit einem Platzierungsvolumen von £1,3 Mrd.*
• Aston Martin – IPO und Listing an der London Stock Exchange mit einem Platzierungsvolumen von £1,2 Mrd.*
• JOST/Cinven – IPO und Listing an der Frankfurter Wertpapierbörse mit einem Platzierungsvolumen von €231 Mio.*
• Bankenkonsortium – IPO und Listing von Delivery Hero an der Frankfurter Wertpapierbörse mit einem Platzierungsvolumen von €996 Mio.*
• Bankenkonsortium – IPO und Listing von ABN AMRO an der Amsterdam Stock Exchange mit einem Platzierungsvolumen von €3,8 Mrd.*

*Abgeschlossen während Zugehörigkeit zu vorheriger Kanzlei

Thought Leadership

• Europa Institut an der Universität Zürich, Februar 2025 „Kapitalmarkt – Recht und Transaktionen“
• Private Debt Investor, September 2023 „Private debt expands toolkit in Germany”  
• Handelsblatt Research Institute, Juni 2022 „Kompass für Deutschland – Handlungsdruck in ungewissen Zeiten”